期货预埋单与挂单的区别

定义

• 期货预埋单：指交易者事先在交易系统中输入交易指令，但尚未提交的委托单。预埋单处于待激活状态，只有满足预先设定的条件（如价格或时间条件）时才会自动激活并提交。
• 挂单：指交易者已提交的委托单，并处于等待撮合的状态。在未被成交或撤销之前，挂单一直悬挂在交易所的撮合系统中。

特点

• 激活方式：预埋单需要按预设条件触发后才能激活，而挂单一经提交便直接进入交易撮合系统。
• 时间性：预埋单可以设置较长的有效期，使其在指定的时间范围内一直处于待激活状态。而挂单一般具有较短的有效期，通常当天失效。
• 灵活性：预埋单可以在满足条件之前随时修改或取消。而挂单一旦提交就不能再修改，只能撤销。

预埋单填写技巧

必填项：

• 委托数量：交易者希望买入或卖出的合约数量。
• 委托价格：交易者希望成交的价格。
• 委托条件：预埋单激活的条件，通常包括价格条件和时间条件。

可选项：

• 委托方向：买入或卖出。
• 有效期：预埋单的有效期，可以设置为当月合约、主力合约或其他自定义时间段。
• 触发条件：除了价格条件和时间条件，还可以设置其他触发条件，例如成交量条件。
• 成交策略：选择是立即成交还是限价成交。
• 止损条件：设置止损价格和触发条件，当价格达到止损价格时，预埋单会被自动撤销。
• 止盈条件：设置止盈价格和触发条件，当价格达到止盈价格时，预埋单会被自动成交。
• 单号备注：添加一些备注信息，以帮助交易者识别和管理预埋单。

技巧：

• 合理设置价格条件和时间条件，避免预埋单条件过于严格而导致无法触发。
• 根据市场波动性和交易策略选择合适的委托数量和止损条件。
• 利用止盈条件最大化交易利润，但也要注意控制风险。
• 使用单号备注记录交易意图、分析结果和风险控制措施。

预埋单的应用场景

• 套利交易：在不同的市场或合约之间同时提交一系列预埋单，以捕捉价格差并获利。
• 定价交易：在价格达到特定水平时自动执行交易，以锁定利润或控制风险。
• 波动交易：在市场波动率较高时，预埋单可以捕捉快速的价格变动，实现较快的获利。
• 止损保护：预埋单可以作为止损单，自动在价格达到预设水平时关闭头寸，最大程度地减少亏损。
• 夜盘交易：预埋单可以在交易者不在线或睡觉时仍然执行交易，以把握夜盘的交易机会。

期货交易预埋单是一种强大的交易工具，可以帮助交易者在特定条件下自动化交易决策。通过掌握预埋单的填写技巧和理解其与挂单的区别，交易者可以灵活、高效地实现交易策略，捕捉市场机会并控制风险。合理利用预埋单，可以提高交易效率，增强风险管理能力，并最大化交易利润。